Nguồn: 1NewsCác nhà kinh tế của CoreLogic cho biết lãi suất thấp hơn khó có thể thúc đẩy ngay lập tức thị trường nhà ở đang suy yếu, vì dữ liệu mới cho thấy giá trị bất động sản của cả nước giảm trong tháng thứ sáu liên tiếp vào tháng 8.
Chỉ số giá trị nhà ở (Home Value Index) mới nhất của nhà cung cấp dữ liệu cho thấy giá trị nhà ở cả nước giảm 0,5% vào tháng trước, đưa tổng mức giảm kể từ tháng 2 xuống còn 3,7% hoặc khoảng 31.100 đô.
Giá trị trung bình trên toàn bộ cổ phiếu nhà ở hiện ở mức 811.583 đô — cao hơn khoảng 17% so với mức trước đại dịch, nhưng cũng thấp hơn 17% so với mức đỉnh gần nhất vào tháng 1 năm 2022.
Tháng trước, Ngân hàng Dự trữ đã hạ lãi suất tiền mặt chính thức lần đầu tiên sau nhiều năm với mức cắt giảm 25 điểm cơ bản, thúc đẩy sự lạc quan rằng lạm phát đang được kiềm chế.
Trưởng ban kinh tế bất động sản của CoreLogic, ông Kelvin Davidson cho biết sự thay đổi này sẽ có tác động tích cực đến tâm lý, cũng như thúc đẩy trực tiếp tài chính của người đi vay.
Cuối cùng, người nắm giữ tài sản thế chấp và chủ doanh nghiệp cũng có chút vui mừng, Katie Bradford đưa tin. (Nguồn: 1News)"Chắc chắn nhiều hộ gia đình sẽ cảm thấy vui hơn khi lãi suất tiền mặt chính thức đang giảm và lãi suất thế chấp cũng đang giảm", nhà kinh tế cho biết.
"Nhưng đến cuối cùng, sự sụt giảm giá trị thực tế mới là lời nhắc nhở kịp thời nhất rằng thị trường vẫn phải đối mặt với những thách thức đáng kể".
Giá trị bất động sản đã giảm ở tất cả các trung tâm chính ngoại trừ Christchurch vào tháng 8, với Auckland giảm 1% xuống mức trung bình là 1.070.494 đô. Hamilton giảm 0,8%, trong khi Tauranga, Dunedin và Wellington chứng kiến mức giảm khiêm tốn hơn dưới 0,5%.
Davidson giải thích rằng có một số yếu tố dẫn đến thị trường trì trệ.
"Đầu tiên, khả năng chi trả cho nhà ở vẫn còn nhiều khó khăn, trong khi cùng lúc đó, thị trường lao động đang suy thoái hoàn toàn", ông cho biết.
Kelvin Davidson. (Nguồn: CoreLogic)"Ngay cả khi mọi người chưa mất việc, cảm giác bất an gia tăng vẫn có xu hướng ảnh hưởng đến sự kém nhiệt tình hơn trong việc giao dịch bất động sản hoặc trả giá cao".
"Rõ ràng là quyền mặc cả nằm ở người mua trong một thị trường mà lượng nhà rao bán đang ở mức cao nhất trong nhiều năm. Nhưng điều đó vẫn hạn chế chỉ dành cho nhóm người mua có thể thực sự đảm bảo được nguồn tài chính".
"Tất cả những điều này cộng lại có khả năng sẽ hạn chế hơn nữa giá trị bất động sản trong những tháng tới, mặc dù tác động tiềm ẩn của lãi suất thế chấp thấp hơn không thể bị bỏ qua".
Giới hạn tỷ lệ nợ trên thu nhập, tiềm ẩn các yếu tố thất nghiệp bên trong
Davidson gợi ý rằng những người xem xét thị trường không nên "bi quan quá mức" về cách tỷ lệ thất nghiệp gia tăng sẽ ảnh hưởng đến nhà ở.
"Không ai mong đợi việc làm sẽ sụp đổ hoàn toàn. Mặc dù số lượng người thất nghiệp gia tăng không bao giờ dễ chịu và cũng có xu hướng làm giảm doanh số bán nhà và giá cả, nhưng sự sụt giảm đáng kể hơn nữa có thể không nhất thiết xảy ra", ông nói.
“Nói như vậy, một cơn sốt bất động sản mới cũng không phải là kỳ vọng chính của chúng tôi."
Minh họa về người có tiền mặt (Nguồn: istock.com)Ông lưu ý rằng giới hạn tỷ lệ nợ trên thu nhập (DTI) có thể bắt đầu ảnh hưởng thực sự đến thị trường khi lãi suất cho vay giảm xuống khoảng 5,5% hoặc thấp hơn, có khả năng là vào giữa năm 2025 hoặc sớm hơn.
"Một thay đổi lớn so với các chu kỳ trước là hiện chúng ta có giới hạn chính thức đối với DTI và mặc dù chúng chưa mang tính ràng buộc, nhưng sẽ có tác động có ý nghĩa trong tương lai, ngay cả khi bạn tính đến giới hạn tốc độ 20% và miễn trừ đối với các bất động sản xây dựng mới".
“Ước tính sơ bộ của chúng tôi là lãi suất thế chấp khoảng 5,5% trở xuống sẽ đủ thấp để tác động của các quy tắc DTI trở nên đáng chú ý hơn về mặt duy trì quy mô khoản vay thấp hơn so với mong đợi của mọi người."
Theo 1news.co.nz – Duong Nguyen
